繼續作夢還是起床圓夢

存夠退休金一直是上班族的共同願望，根據最新調查，金融海嘯過後，隨著景氣復甦，國人對退休金的期望值隨之提高，富蘭克林投顧副總羅尤美指出，要拉近現實與理想的距離，最好的方法就是儘早開始退休金籌措計畫，同時慎選投資工具。她建議，選擇理財工具時，不妨依據開始時的年齡、風險承受度、距離退休年限三項指標，才不會讓準備退休金牛步化。

根據退休基金協會、Money錢雜誌、104人力銀行連續兩年對上班族的退休大調查發現，五、六年級生被問到退休夢想時，最嚮往歸隱鄉間，七年級最想環遊 世界，總結人生夢想前三名是「環遊世界」、「每年到嚮往的國家long stay 」、「歸隱鄉間」。羅尤美認為，這種現象顯示大多數台灣上班族退休後的人生，都想跟目前的現實生活與壓力切割。「愈早做退休夢，是一件好事」，台大教授邱 顯比認為，有夢想，才有省錢、存錢、賺錢的動力；接下來就要自己算算夢想的退休人生，除了每月基本生活費外，應該要再準備多少退休金。

究竟該準備多少退休金呢？調查結果呈現二極化，有26.44%的受訪人士認為要1,000萬元，有24.19%認為要300~500萬元，顯示出上班族對 於退休要準備多少銀子，似乎還沒有實際概念。再來是累積退休金的工具，國內推行勞退新制已有五年，但是當問到「是否知道目前政府操作績效嗎？」，「不太清 楚」與「不知道」的上班族超過六成八，等於有近七成選勞退新制的勞工，對於自己的退休金專戶仍然相當陌生。除勞退與勞保老年給付外，有四成三的上班族坦言 自己還沒開始準備退休金，另有二成五上班族是已經開始、但是被其他開銷打斷。 【2010/09/02 經濟日報】

退休金怎存6成上班族只靠定存

台灣上班族期待退休，卻對退休後的人生缺乏完善規畫，中華民國退休基金協會等調查發現，上班族不僅存退休金的時間不夠長，累積退休金的投資方式也不合格， 高達6成的上班族是以「定存」作為投資工具。中華民國退休基金協會、《Money錢》、104人力銀行最新調查「台灣上班族最嚮往的退休夢想」，近8成的 上班族都期待能在60歲之前退休。不過，中華民國退休基金協會副理事長王儷玲指出，台灣上班族很難能在60歲之前退休，一方面是對於退休生活的規畫不足， 再方面是低估自己退休的年紀；因此台灣人都希望60歲能退休，但實際認為能在60歲前退休的上班族，比率瞬間銳減至42％。

調查也顯示，台灣人的退休基本生活費平均期待值是3萬8405元，就目前的生活物價來看似乎尚能應付，但王儷玲表示，很多人都忘了將長壽風險與通膨風險算進退休生活費中，若計算這些風險值，等到退休後的實際價值可能只剩下一半，而且還不包括醫療照護方面的開銷。

她還說，即使目前資訊流通已相當透明，仍有超過6成的人選擇以「定存」做為退休金的投資方式，這是「非常危險」，加上高達近7成的上班族並沒有完整而持續 自存退休金的計畫，很多人甚至從45歲之後才驚覺退休金的問題。此外，只有3成的民眾瞭解自己的勞退新制專戶，自願額外提繳6％退休金的上班族僅 6.45％，王儷玲認為，一般民眾沒有善用自願提繳相當可惜，因為提繳金額可從所得中扣除，間接節省了稅金。

王儷玲建議，若想在60歲之前存足1000萬元退休金，來支付至82歲前的生活開支，以每年報酬6％試算，最佳規畫退休金的年紀是從30歲開始，每個月只 要撥出5千至8千元，30年後就能達成1000萬元的目標。王儷玲也提醒，1000萬元只是生活所需的費用，並不包含老年龐大的醫療照護費。根據統計，在 台灣一個人10年的醫療看護費高達720萬元，因此要做好醫療、看護保險規畫，補足退休金的缺口。 ‧聯合理財網2010/09/02

退休靠自己怎麼靠

受到虎年與孤鸞年影響，經建會推估，今年總生育率將首度跌破一人，降至零點九四人，不但創歷年新低，也是全球最低。經建會表示，台灣人口零成長將提前四年 （在民國一一一年）發生，民國一一二年開始人口將負成長，人口問題更惡化。總生育率是指每位婦女平均一生生育的子女數。經建會推估，民國一四九年，台灣總 生育率會回升至一點三人。經建會每兩年進行一次全國人口推估，上一次是九十七年八月，當時推估台灣在民國一一五年會出現人口零成長。但台灣總生育率連年下 降，經建會昨天最新推估結果，台灣人口零成長將提前至民國一一一年到來，一一二年全國人口就會不增反減。另外，經建會人力規劃處處長陳世璋表示，再過七 年，也就是民國一○六年，六十五歲以上人口占全台總人口比率將增加至百分之十四，屆時台灣將進入國際慣例所稱的「高齡社會」。到民國一一四年，台灣將再邁 入「超高齡化社會」；五十年後，老年人口將佔全台總人口的百分之四十二，社會老化程度令人擔心。

陳世璋表示，少子化帶來人口結構的改變，首當其衝的便是幼稚園、國中小學等教育機構學生人數下降。根據資料顯示，未來十年人數減少最劇烈的學生族群為國中 生，到了民國一○九年，全台就讀國一的學生人數，將比現在大減百分之廿九；民國一一九年，全台就讀大學的學生人口，將比現在驟降百分之四十三，屆時高等教 育生態將遭逢巨大改變。他說，老人社會提前來臨，未來台灣青壯人口平均撫養人口的負擔將更重。目前台灣每一百位工作年齡人口平均撫養卅六人，仍處於「人口 紅利」時期；民國一二三年起，台灣將邁入撫養比超過百分之六十的「人口負債」時期，等於平均每兩位有生產力的青壯年人口，將撫養超過一位的小孩或老年人， 負擔十分沉重。
【2010/08/17 聯合報】

經建會昨（16）日公佈最新人口推計，由於出生數較預期低，人口提前四年零成長。人力規劃處長陳世璋說，民國111年人口零成長，這一年也是台灣人口數最 高的一年，達2,360萬人，112年人口開始減少。與經濟成長率有關的15到64歲工作年齡人口更早達到高峰，陳世璋說，在民國104年達到 1,738.2萬人，這是最高點，105年起進入負成長，當年就減至1,731.6萬人。而且是人口數急速下降與平均年齡快速上升兩者同時發生。國內生產 毛額（GDP）是每個工作人口生產的附加價值加總，勞動力減少會影響經濟成長。

今年少子化持續，經建會預估總生育率將降至0.94人左右，全球最低，出生數估計降至17.6萬人。陳世璋指出：「十年前，台灣總生育率在全球算是高的， 十年之後降至全球最低，少子化的速度太快了。」出生數的減少會影響各級學校的招生，一路從幼稚園到大學。陳世璋說，今年預估18歲達大學入學年齡的人口數 有31.9 萬人，十年後只剩24.6萬人，再20年縮為12.7萬人。陳世璋指出，台灣人口還有「黃金十年」，即使人口結構快速老化，人口扶養比至民國116年才會 超過50%，亦即兩個工作年齡人口負擔一個扶養人口，扶養人口指15歲以下的兒童和65歲以上的老人。「至此結束台灣的人口紅利時期。」

在人口學中，將扶養比50%界定為人口紅利的界線，陳世璋說，50%以下稱之為人口紅利，表示扶養負擔輕。扶養比60%以上稱為之「人口負債」，我國要遲 至民國123年才會進入人口負債。陳世璋說，台灣人口結構的問題不外少子化和人口老化。台灣麻煩的地方不是在人口結構太老，而在「老化速度太快」，別人用 50年的時間從高齡化社會（65歲人口占總人口7%以上）進入超高齡社會（65歲人口占總人口20%以上），台灣大概只用了國外一半時間。
【2010/08/17 經濟日報】

錯誤觀念害您退不了休

再過30年，當你齒搖髮禿走在路上，每碰到10個人就有4個和你一樣是高齡人口，比例是現在的3倍！屆時，每1.5個生產者就要扶養1個退休老人，重擔是 現在的4倍。不要懷疑，這是行政院經建會最新一期「人口推計」報告算出來的殘酷事實，看到這些數據，你還不趕緊開始準備退休金？台新銀行資深副總林尚愷 說，台灣因為生育率低，人口高齡化的問題嚴重，也愈來愈多人有「及早為退休做準備」的觀念。但是有觀念是一回事，執行起來卻不容易，很多人常常半途「迷 路」。經常在第一線瞭解客戶退休需求的林尚愷，認為一般人常有以下4大錯誤觀念：

錯誤觀念1：公司發的退休金、勞保退休金、國民年金，應該夠我退休使用了。
正確觀念：退休金準備應要替代所得70%才夠。

退休3支柱包括「社會保險」、「企業退休金」及「個人準備」，林尚愷說，理想的退休所得替代率70%即可維持老年生活的合理品質，然而以國內現況來看，社 會保險及企業退休金提供的所得替代率仍然不足。以35歲的上班族王小姐為例，目前月薪3萬5,000元，假設未來每年調薪3%，工作25年後於60歲退 休，屆時月薪約為7萬3,000元。假設勞退新制退休金僅由僱主提撥6%，退休基金年報酬率為3%時，退休後每月約可領7,000元，再加計勞保年金每月 約1萬7,000元，及國民年金投保30年後、到65歲才可領取每個月6,800元，換算每月所得替代率僅約42%，僅達理想的所得替代率70%的6成。 所以大部分的人，還是需要靠第3支柱「個人準備」，才能夠讓退休生活沒有缺口。

錯誤觀念2：現在才剛入社會，每個月存不了多少錢，晚一點再做退休規畫就好了。
正確觀念：及早準備，從小錢就能開始累積複利效果。

有了薪水之後可以開始強迫自己儲蓄，及早準備才有足夠時間儲備退休金的本錢，發揮時間複利魔法的效果。假設你想在60歲以前，存到800萬元退休金，你在 35歲就開始，每個月只要投入8,411元就夠了；40歲才開始，每個月就得投入1萬3,581元；如果前面提到的王小姐等到50歲才開始，每個月就得投 入4萬3,728元才行，金額是35歲就開始的人的5倍。

錯誤觀念3：退休準備金委託別人管理，要付很高的手續費，不划算。
正確觀念：人性有弱點，很難紀律投資，由專人管理可免除情緒判斷，獲利報酬還能高過管理費。

人性總有弱點，在低點時會因為恐懼而不敢進場，等到不怕時投入，往往已經買在高點了，所以往往很難有紀律地投資。林尚愷有個同事，每次見到股市好，就把退 休金挪出來買股票，但總是套牢，忍痛停損後，這筆錢又縮水一大半；幾次循環下來，還是決定交由專業人士管理，可以免除情緒性、或是人為判斷。同時，專業的 受託機構因為有研究團隊，對市場商品熟悉度高，也可以達到完整的全球配置及風險分散效果。林尚愷說，通常這些正向效果帶來的報酬，會遠高出你所付出的管理 費用。

錯誤觀念4：去年股市漲很凶，退休準備金帳戶的投資報酬率超棒，趕快獲利了結，入袋為安好了。
正確觀念：退休金需要長期準備，要賺的是穩定的「時間財」。

很多人存錢的出發點是做退休準備，但一看到投資有獲利時，就會心癢、想要收割投資成果。林尚愷說，退休準備最重要的是賺「時間財」，要長期且規律地投資， 時間愈長，錢滾錢效果才會愈明顯。一直想挑選買賣點、只能賺「機會財」，無法維持長久。林尚愷建議，常常在退休準備半途迷路的人，可以把錢放在一個獨立帳 戶裡，與其他短期投資的錢區隔，或把存款簿或印章讓另一半保管，讓自己無法輕易挪動。

【完整內容請見《Smart智富》8月號 第144期】